25.02.2025

15.02.2025 была опубликована информация об изменениях в портфеле Berkshire Hathaway: Уоррен Баффетт перестал продавать акции Apple

Объем акций Apple в портфеле Berkshire Hathaway не изменился в IV кв. 2024 г., составив 300 млн штук стоимостью около $75 млрд. Это самая крупная позиция, на которую приходится 28% всего портфеля компании Баффетта.

Миллиардер Уоррен Баффетт — чрезвычайно опытный инвестор, который понимает важность отслеживания рыночных оценок и управления рисками, когда акции становятся чрезмерно дорогими. Верная себе, инвестиционная фирма Баффета Berkshire Hathaway избавлялась от акций и значительно увеличивала свои денежные резервы в последние кварталы, достигнув поразительных 334 миллиардов долларов. Стоп продажа!

24.02.2025 Apple объявляет о планах создания 20 000 рабочих мест в США за счет инвестиций в размере 500 млрд долларов

Технологический гигант планирует нанять около 20 000 человек, из которых подавляющее большинство будет заниматься разработкой кремниевых схем, разработкой программного обеспечения, а также искусственным интеллектом и машинным обучением.

Apple заявляет, что расширит свои мощности и наймет больше сотрудников в Мичигане, Техасе, Калифорнии, Аризоне, Неваде, Айове, Орегоне, Северной Каролине и Вашингтоне.

План включает строительство нового завода в Техасе, удвоение Фонда передового производства США, открытие производственной академии в Детройте и ускорение инвестиций в области искусственного интеллекта и кремниевой инженерии.

Новый производственный завод Apple, который откроется в Хьюстоне, штат Техас, будет выпускать серверы на базе искусственного интеллекта, которые в настоящее время производятся за пределами США.

Тим Кук , генеральный директор Apple:

Мы с оптимизмом смотрим в будущее американских инноваций и гордимся тем, что можем продолжить наши давние инвестиции в США, выделив 500 миллиардов долларов на будущее нашей страны.

На прошлой неделе Трамп встретился с генеральным директором Apple Тимом Куком , после чего заявил, что Apple планирует перенести производство из Мексики в США, чтобы избежать пошлин.

Дональд Трамп приветствовал план Apple инвестировать 500 млрд долларов в свои операции в США в течение следующих четырех лет.

Президент США написал на своем сайте Truth Social, что Apple сделала эти инвестиции из-за «веры в то, что мы делаем», а затем поблагодарил компанию.

В Индонезии и Apple Inc. достигли соглашения, которое позволит снять запрет на поставки iPhone 16s в страну. Это положило конец пятимесячному противостоянию, которое заставило американского технологического гиганта увеличить обещанные инвестиции в страну до 1 миллиарда долларов.

Акции Nvidia растут. Ее прибыль может создать или разрушить рынок.

Nvidia, производитель ИИ и графических чипов, занимает второе место по стоимости в мире после Apple, имея долю в 6,3% в индексе S&P 500. За последние два года её акции выросли более чем на 550%.

Инвесторы готовятся к важному отчету о прибылях Nvidia, который может помочь решить, как долго продлится ралли на рынке, поддерживаемое искусственным интеллектом.

Nvidia собирается подать отчет о доходах за три месяца, закончившихся 26 января, после закрытия торгов в среду. Ее результаты стали более важными в последние годы, поскольку бум ИИ привел к резкому росту продаж чипов. Этот отчёт рассматривается как индикатор роста индустрии искусственного интеллекта (ИИ).

Однако сейчас рынку не помешало бы немного уверенности. Хотя акции Nvidia показали трехзначный прирост в 2023 и 2024 годах, в этом году они торгуются практически без изменений.

Спрос на высокопроизводительные чипы искусственного интеллекта от Nvidia будет в центре внимания, когда компания отчитается о своих доходах в среду, поскольку инвесторы оценивают, является ли недавний рост китайской DeepSeek признаком изменений, которые могут ослабить позиции Nvidia на рынке ИИ. Модель DeepSeek предполагает, что массивная инфраструктура вычислений ИИ может быть не столь важна, как когда-то считалось.

Рост DeepSeek совпал с самым большим рыночным падением Nvidia за один день, в результате которого стоимость компании снизилась на $593 млрд. Инвесторы опасаются, что если модели ИИ больше не будут нуждаться в дорогостоящем оборудовании Nvidia для обеспечения первоклассной производительности, доминирование компании может ослабнуть.

Так что если Nvidia все еще может «превзойти и поднять», это будет позитивным сигналом для акций.

Ожидается, что Nvidia сообщит о 72%-ном росте выручки в годовом исчислении до $38,05 млрд в четвертом квартале, согласно данным LSEG. Однако это будет означать самый медленный рост за семь кварталов. Компания также прогнозирует 60%-ный рост выручки в первом квартале, заканчивающемся в апреле.

Пока что спрос на чипы ИИ от Nvidia остается высоким. Крупные клиенты, такие как Microsoft и Meta, дали понять, что продолжат активно инвестировать в инфраструктуру ИИ.

Планы капитальных вложений, о которых сообщили Meta, Microsoft, Google и Amazon, рисуют очень позитивную картину краткосрочного спроса на продукцию Nvidia.

В ближайшей перспективе новейшие чипы серии Blackwell от Nvidia по-прежнему пользуются высоким спросом. Поставки Blackwell ускорились в четвертом квартале, увеличив доход, хотя аналитики ожидают, что расходы на наращивание производства сократят маржу Nvidia.

С Blackwell Nvidia переходит от продажи отдельных чипов к предложению полных вычислительных систем ИИ, которые объединяет графические процессоры, центральные процессоры и сетевое оборудование. Однако этот сдвиг усложнил и без того дорогой и трудоемкий производственный процесс.

На данный момент Nvidia остается бесспорным лидером в области аппаратного обеспечения ИИ, спрос со стороны крупных технологических компаний по-прежнему высок. Однако рост DeepSeek поднимает вопросы о долгосрочной траектории отрасли. Если модели ИИ смогут достичь высокой производительности без использования самых дорогих чипов Nvidia, текущая гонка вооружений аппаратного обеспечения ИИ может кардинально измениться.

Пока еще слишком рано говорить, приведет ли прорыв DeepSeek к долгосрочным изменениям. Но если его методы обучения окажутся масштабируемой альтернативой, Nvidia и другие производители чипов могут столкнуться с проблемой, которую они никогда не предвидели — революцией ИИ, которая не зависит от их оборудования.

Но

Конкурентам еще предстоит найти ответ на новый процессор Blackwell от Nvidia. Преимущество компании не ограничивается производительностью оборудования. Nvidia создала язык программирования CUDA, который позволяет адаптировать графические процессоры для задач ИИ. Широкое распространение этого инструмента помогает компании удерживать клиентов в своей экосистеме.

На данный момент акции Nvidia являются одними из самых дешевых в сфере ИИ, если вы можете себе это представить!

На основе форвардного мультипликатора цена/прибыль данные показывают, что Nvidia торгуется с 31-кратным коэффициентом. Broadcom    (AVGO ) и Marvell Technology (MRVL) оцениваются в 35-кратном и 41-кратном коэффициенте соответственно. Arm Holdings (ARM) оценивается в 76-кратном коэффициенте.

Напомним,

В декабре корпорация представила Jetson Orin Nano Super — «свой самый доступный суперкомпьютер» с генеративным искусственным интеллектом.

А в 2025 году Nvidia запустит новое поколение компактных компьютеров Jetson Thor для гуманоидов, согласно Financial Times.